118
Эффективное управление денежными потоками повышает степень финансовой и
производственной гибкости компании, так как приводит к:
-
улучшению
оперативного
управления,
особенно
с
точки
зрения
сбалансированности поступлений и расходования
денежных средств;
- увеличению объемов продаж и оптимизации затрат за счет больших возможностей
маневрирования
ресурсами компании;
- повышению эффективности управления долговыми обязательствами и стоимостью
их обслуживания, улучшению условий переговоров с кредиторами и поставщиками;
- созданию надежной базы для оценки эффективности работы каждого из
подразделений компании, ее финансового
состояния в целом;
- повышению ликвидности компании.
В результате, высокий уровень синхронизации поступлений и расходований
денежных средств по объему и во времени позволяет снизить реальную потребность
предприятия в текущем и страховом остатках денежных активов, обслуживающих
основную деятельность, а также резерв инвестиционных ресурсов для осуществления
реального инвестирования.
Такое балансирование притоков и оттоков денежных средств на стадии
планирования осуществляется путем разработки бюджета движения денежных средств
(БДДС), формат которого зависит от особенностей бизнеса конкретного предприятия.
Результатом расчетов является определение чистого денежного потока за бюджетный
период, отражаемого отдельной строкой как «кассовый рост или уменьшение» в
зависимости от своего значения (положительного или отрицательного) и сальдо денежных
средств на конец планового периода. Если последнее отрицательно или меньше
минимально установленного норматива, то, во-первых, проводится анализ притоков и
оттоков денежных средств с целью выявления дополнительных резервов, а во-вторых,
составляется кредитный план по привлечению внешних источников финансирования.
Решение о привлечении кредита принимается при условии большей экономической
целесообразности данного способа внешнего финансирования по сравнению с прочими
имеющимися в наличии способами покрытия кассового разрыва (увеличение
авансирования от покупателей, изменение условий коммерческого кредита, прирост
устойчивых пассивов). В настоящее время банки предлагают различные кредитные
продукты: овердрафт, срочные кредиты, кредитные линии, банковские гарантии,
аккредитивы и др. Для устранения краткосрочных кассовых разрывов предпочтительным
считается использование овердрафта, но при постоянном использовании заемного
капитала выбор видов кредитных продуктов должен основываться на учете действия
финансового и операционного рычагов.
Список использованных источников
1. Балдин, К.В. Управление рисками в инновационно-инвестиционной
деятельности предприятия: Учебное пособие / К.В. Балдин. - М.: Дашков и К, 2013. - 420
c.
2. Виленский, П.Л. Оценка эффективности инвестиционных проектов: Теория и
практика; Учебное пособие/ П.Л. Виленский, В.Н. Лившиц, С.А. Смоляк – М.: Дело, 2004.
– 888с.
3. Лимитовский, М.А. Инвестиции на развивающихся рынках: Науч. изд./ М.А.
Лимитовский. – М.: ДеКа, 2002. – 464с.
119
УДК 33
ББК 65.01
Актуальные вопросы развития общества и экономической науки
Оралтаев Т.К. cт.
преподаватель
Каз НЭУ им Т.Рысқұлова, г.Алматы
В ХХІ веке, по мнению ряда авторитетных философов, неизмеримо возрастает роль
гуманитарных и общественных наук.
В условиях обострения техногенных и экологических проблем, естественные и
технологические науки должны развиваться в направлении их гуманизации, в интересах
человека и человечества.
Индустриальное развитие общества сформировало за последние два столетия на
западе индустриальное сознание в ущерб социально-гуманитарному сознанию
человечества, сложившемуся предыдущие эпохи, в частности, в период феодально-
агарного развития общества.
Движущей силой финансовым источникам возникновения и развития
индустриального производства, как известно, является капитализм, капиталистические
товарно-денежные отношения.
Известно также, что развитию чисто капиталистических отношений на Западе
предшествовал переворот общественном сознании, духовно-моральные ценности были
заменены материальными ценностями, произошла (по Марксу) фетишизация богатства,
капитала экономической выгоды.
Развитие науки и техники , индустриальное развитие общества породило новое
направление общественного сознания. Если в доиндустриальных обществах и
цивилизациях в основе человеческого сознания лежали всемогущие законы (силы)
природы, окружающей среды, то в индустриальном обществе сформировалось
индустриальное сознание, основанное на всемогуществе человеческого знания, науки и
техники.
Если раньше люди преклонялись природе , то в индустриальном обществе, по мере
познания законов природы, ученые-естество-испытатели поставили задачу подчинить
природу материальным, экономическим потребностям человека. По сути была объявлена
война окружающей среде , природе.
Во второй половине ХХ века человечество столкнулось с проблемой
экологического кризиса, которая на сегодня переросла в проблему экологической
катастрофы.
В основе возникновения такого положения лежит противоречие, несовместимость
экономических (общественных) законов и законов природы, окружающей среды.
экономические законы и цели современного общества направлены на получение
максимальной прибыли за максимально короткое время. Это порождает необходимость
интенсивной эксплуатации природы и самого человека, который является в конечном
счете, сознательной частью природы.
Если в начале индустриального развития общества природа еще не могла
самовосстанавливаться , то уже со второй половины ХХ века окружающая среда человека,
природа стала стремительно деградировать.
